Pafinberg offre un‘ampia gamma di servizi a beneficio di imprese, sia PMI sia Mid Capital, per supportarne la crescita e facilitare il loro approccio al mercato tramite: ricerca di capitale di rischio, consulenza per acquisizioni, strutturazione di strumenti per la raccolta di capitale di debito a servizio del capitale circolante e/o di investimenti, valutazioni aziendali, ristrutturazioni del debito.
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DEBT ADVISORY
Pafinberg agisce in qualità di debit Advisor e/o arranger nella gestione del fabbisogno finanziario di una società, legato al sostenimento del proprio piano degli investimenti e del proprio capitale circolante; la gestione attenta di tali esigenze rappresenta uno dei fattori chiave per il successo di un’impresa sul mercato. In virtù della criticità di questi aspetti, gli interventi operativi a supporto di tali tematiche necessitano di una attenta analisi, pianificazione e del coinvolgimento di un Advisor qualificato, che abbia maturato significative esperienze in ambiti di attività quali:
- Finanziamenti, anche sindacati, a sostegno dello sviluppo
- Operazioni di riorganizzazione della struttura finanziaria
- Working capital facilities
- Emissioni di bond (“private placement”e “minibond”)
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RESTRUCTURING
Pafinberg agisce in qualità di Advisor Finanziario e/o Arranger nelle situazioni di stress finanziario dovute ad eccessivi livelli d’indebitamento; tali contesti richiedono l’adozione di piani di intervento finalizzati al riequilibrio della struttura patrimoniale e all’allineamento dei flussi di cassa operativi disponibili con quelli necessari al servizio del debito, e lo svolgimento delle seguenti attività:
- Ristrutturazioni finanziarie di aziende in crisi
- Accordi di ristrutturazione del debito ex art. 67, 182 bis e 160 L.F.
- Composizione negoziata della crisi di impresa
- Rinegoziazione del debito con il ceto bancario
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VALUATION SERVICE
Pafinberg ha sviluppato un importante e riconosciuto know-how in numerosi e diversi servizi di “Advisory” in favore delle imprese clienti, in particolare nelle valutazioni e nella redazione dei Piani industriali e finanziari, nello specifico:
- Valutazione lista clienti
- Valutazione marchi e brevetti
Valutazione d’azienda e/o rami d’azienda
Redazione piani industriali e finanziari
- Predisposizione e review di business plan
- Analisi di mercato, di settore e di posizionamento competitivo
- Analisi di benchmark
- Predisposizione di un dettagliato documento che riepiloga, e commenta, il “financial risk “ e il “business risk” della controparte
- Check-up di ammissibilità alla legge 662/96
- Calcolo dello scoring e del DSCR, sia sui bilanci ufficiali che monitoraggio dei consuntivi
- Analisi della sostenibilità di eventuali nuove operazioni, finanziarie, supportate dalla legge 662/96 o SACE
- Attività di analisi e razionalizzazione del passivo, pianificazione finanziaria volta a ottimizzare i relativi flussi
- Sostituzione di forme di finanziamento, attualmente in essere, con altre più convenienti e assistenza continua, al cliente nei rapporti con le banche
- Valutazione e stress test di piani industriali predisposti da terzi
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MERGERS & ACQUISITION
Le operazioni di M&A hanno origine da un complesso processo di analisi degli aspetti strategici, finanziari e fiscali la cui preventiva ottimizzazione rappresenta il fattore critico di successo dell’iniziativa. Pafinberg agisce in qualità di Advisor finanziario nella realizzazione di operazioni di fusione, acquisizione, cessioni di aziende, rami di aziende o partecipazioni, assistendo società italiane e internazionali ed eventuali investitori istituzionali nel corso di tutto il processo necessario per arrivare al “closing” dell’operazione, mediante:
- Analisi degli obiettivi strategici e predisposizione degli studi di fattibilità
- Valutazione dell’operazione e delle eventuali alternative maggiormente favorevoli
- Individuazione, selezione e analisi di potenziali acquisizioni
- Ricerca di potenziali partner, sia industriali che finanziari, in Italia e all’estero
- Assistenza in tutte le fasi dell’operazione, sia nella cura degli aspetti negoziali che finanziari
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Coordinamento degli aspetti fiscali e legali necessari al raggiungimento del closing finale